נתונים שפרסם בנק ישראל מצביעים על עלייה משמעותית בהיקף מחזורי המשכנתאות בשנת 2025, עם כ-69 אלף מחזורים בהיקף כולל של כ-43.6 מיליארד שקלים. מדובר בכ-7% מתיק המשכנתאות – עלייה ניכרת לעומת כ-4.5% בלבד בשנים קודמות.
מרבית המחזורים, כ-88%, בוצעו בתוך הבנק המקורי, בעוד כ-12% מהלווים בחרו לעבור לבנק מתחרה. לפי הנתונים, מדובר במגמה רחבה שמצביעה על שינוי בהתנהלות הציבור, כאשר משקי בית רבים פועלים באופן יזום לשיפור תנאי ההלוואה.
בניגוד להערכות אפשריות, עיקר המחזורים אינם נובעים מקושי כלכלי. רק כ-15% מהם נועדו להקל על ההחזר החודשי, בעוד הרוב המוחלט בוצע לצורך התאמת מסלולים ושיפור תנאי הריבית.
המגמה מושפעת גם משינויים בתמהיל המשכנתאות בשנים האחרונות. בין היתר, עלייה חדה במסלולים משתנים ובמסלולי פריים יצרה כדאיות גבוהה יותר למחזור, במיוחד על רקע תנודות הריבית במשק.
עוד עולה כי חלק ניכר מהמחזורים מתייחס למשכנתאות שנלקחו בשנים האחרונות, כאשר לווים מבקשים להתאים את תנאי ההלוואה למציאות הכלכלית המשתנה.
בהתאחדות יועצי המשכנתאות מציינים כי ליועצים פרטיים יש תפקיד מרכזי במגמה, כאשר כ-70% מהמחזורים מלווים כיום על ידם. לדבריהם, מדובר בגורם שמגביר את התחרות בין הבנקים ומסייע ללווים למצות הזדמנויות לשיפור תנאים.
עוד מדגישים בהתאחדות כי העלייה במחזורים משקפת שינוי תפיסתי: מעבר מצרכנות פיננסית פסיבית לניהול אקטיבי ומודע יותר של התחייבויות.
לצד זאת, גם שינויים רגולטוריים תרמו למגמה, בהם הקלות בתהליך המעבר בין בנקים, שאפשרו ללווים לבחון מחדש את תנאי המשכנתא ולהגיב לשינויים בשוק.
בסיכומו של דבר, הנתונים מצביעים על מגמה ברורה: יותר ויותר משקי בית בישראל אינם מסתפקים בתנאי ההלוואה המקוריים – ופועלים באופן שוטף לשפר את מצבם הפיננסי.
