למרות האתגרים הביטחוניים והכלכליים, שוק ההון הישראלי, ובתוכו ענף הביטוח, הפגין חוסן והצלחה מרשימה, בעוד מניות הבנקים נהנים זמן רב מחגיגות רווחים, דיבידנדים ועליית ערך, אחד הסקטורים שהרבה משקיעים לא התייחסו אליו כלל הוא מניות הביטוח, והנה מתחילת 2025 הוא המדד המנצח מול כל המדדים בבורסה לניירות ערך.
מדד ת"א ביטוח הכולל את חברות הביטוח המובילות בישראל: הראל, כלל, הפניקס, מנורה, מגדל, איידיאיי (ביטוח ישיר), איילון, ליברה, וישור גלובלטק. זינק מתחילת שנה 95% שזה נתון מטורף וב12 החודשים החולפים 199% זה אומר שמי שהשקיע לפני שנה מהיום 100,000 ש"ח היום שווה 300,000 ש"ח שזה נתון סופר מרשים.
בטווח של 5 שנים התשואה המצטברת 530% כמעט פי 5.5 על הכסף, שזה מביא אותנו לחקור על תחום חברות הביטוח.
המונח "חברות הביטוח לא מה שחשבתם" מתייחס לתפיסה הקיימת שחברות ביטוח הן גופים מורכבים, קשים, עלוקות שעושות הון על חשבון העם, בפועל ההפך הוא הנכון לרוב אדם מבוטח מרויח יותר במצבי סיכון, תאונות, רפואה, אובדן כושר ועוד …
חברות הביטוח עושות עסקים עם הכספים ולא רק מוכרות לנו פוליסות ביטוח, הם מנהלות כספי עמיתים וכן מציעות אשראי חלופי לבנק, וכן צריך לשים לב שהצרכן תמיד ישתמש בהם כגון – ביטוח רכב, חיים, משכנתא, בריאות, אלו מוצרי צריכה בכל בית אב בישראל וככל שיגדלו המחירים כמו שרואים בענף הביטוח משנה שנה זה אומר שהפוטנציאל בהחלט בעינו.
בעין המאקרו – למרות הורדת הדירוג לישראל, שוק איגרות החוב בעליות, כנראה לאור הביקוש לנכסים סולידיים בסביבת ריבית גבוהה. חברות הביטוח מחזיקות בתיקי השקעות גדולים הכוללים גם אג"ח, ועליית ערכן תורמת לרווחים.
העליות בין היתר נובעות מהכסף הפסיבי העוקב אחרי המדד הביטוח, וכן שינוי תקנה חשבונאית (IFRS 17) בענף הביטוח המנגיש את הבנת הדו"ח הכספי של החברה. התחזקות השקל ביחס לדולר בשיעור ניכר מתחילת שנה.
בנוסף החשיפה של חברות הביטוח לאירועים הביטחוניים מוגבלת, שכן פגיעות ברכוש כתוצאה מהמלחמה משולמת ע"י מס רכוש. בנוסף בתקופת המלחמה חלה ירידה בפריצות לבתים וגניבות מכוניות ושאר תביעות ביטוח באופן סטטיסטי.
אז איך ניתן להיחשף לסקטור הביטוח הישראלי: כרגע יש 3 קרנות סל עוקבות מדד ת"א ביטוח קסם ETF (1146125) , IBI סל (1215771) , תכלית סל (1197698) וכן יש קרנות נאמנות על המדד נביא שניים מהם, אחד מחקה מדד הביטוח אי.בי.אי. מחקה ת"א-ביטוח (5134093) והשניה היא עוקבת אחרי המדד רק במשקל שווה ולא חלוקת משקלים כמו ברגיל
מור מחקה אינדקס ביטוח משקל שווה (5134424)
לסיום ממש בחודש האחרון הוקמה קרן נאמנות מנוהלת חדשה, שתאפשר לראשונה בישראל חשיפה מנוהלת למניות סקטור חברות הביטוח בישראל איילון מניות ביטוח (5140983) כלל הקרנות בפרופיל חשיפה 4A (עד 120% חשיפה למניות ו-10% חשיפה למט"ח)
הבהרה: אין באמור המלצה לפעולה כלשהי, ביצועי עבר אינם בהכרח מעידים על ביצועי עתיד, כל המידע אינו תחליף ליעוץ פיננסי ו/או יעוץ השקעות, כל העושה שימוש במידע, עושה זאת על דעת עצמו ועל אחריותו בלבד.
אהבתי את התמונה של מדד תא ביטוח
AI
כוחה של בורות
חברות הביטוח עשירות על חשבוננו